互联网证券周刊 Vol.45 (2020.10.17)

Mon 12 October 2020

监管

易会满称适当时机全面推进注册制改革。证监会从实际出发，初步建立了“一个核心、两个环节、三项市场化安排”的注册制架构。（《易会满主席受国务院委托向全国人民代表大会常务委员会报告股票发行注册制改革有关工作情况》）

深交所 15 日午间休市时发布公告称，10 月 15 日上午 9 点 15 分，部分证券的委托确认、成交确认回报缓慢，经处理，9 点 47 分恢复正常。期间，委托接收、交易撮合、行情发布均正常。
招商银行牵手易方达基金，全国首家面向金融机构客户推出公募基金投顾服务。
2019 年以来，强制退市公司合计达 24 家，是之前 6 年总和的两倍。
富途旗下子公司遭外汇管理局开出罚单，主要原因是相关活动涉违规买卖外汇。据悉，处罚源自今年早些时候富途证券组织的 520 线上活动。根据当时活动介绍，富途推出「520 限定股票卡」，购买 520 限定股票卡赠送分享后，获赠人即可在富途牛牛 App 兑换到相应真实股票。其购买方式主要是通过微信支付购买指定类型和面额的股票卡，完成支付后系统将自动生成赠送链接, 分享即可赠送。
中基协副会长胡家夫：截至 2020 年 8 月，中国证券投资基金业协会服务的公募资产管理机构的业务规模是 55.83 万亿。截止到 2020 年 6 月，公募基金在历史上累计分红超过了 3 万亿。与 2018 年相比，权益类的公募基金规模占比提高 13%；持牌机构资管业务的主动管理规模占比提高了 19%。公募、私募、持牌机构资管合计持有股票的市值占总市值的 11.4%，持有债券市值占总市值的 15.4%。

纽约金融服务部发起首个技术冲刺计划（techsprint），旨在召集相关监管机构和行业利益相关者，以实现数字监管报告（DRR）的共同目标，使监管机构可以即时、合法地访问来自被监管机构的数据。（《纽约金管部门发起技术冲刺计划，推动财务报告数字化进程》）
保险科技创企 Root Insurance 已向美国证券监管机构提交招股说明书，计划在纳斯达克进行首次公开募股，融资目标为 1 亿美元。Root Insurance 于 2015 年成立，主要通过应用程序和智能手机传感器收集和分析驾驶数据，为用户提供定制化的汽车保险服务。（未央网）

招商证券拟搭建基于区块链技术的电子存证和公证平台，提供电子文档防篡改的自证能力以及过程见证的标准解决方案与平台能力。完成平台搭建后，依托投标人和公证处提供的业务流程存取证法律咨询服务，推动实现股票质押电子合同签署和股票质押业务通知的全流程存证和见证场景的落地，在业务意向确认、合同签署、合同归档、向融入方发送通知等关键步骤进行存证，并将所有存证数据关联打包形成证据链进行存证，以期实现对股票质押电子合同签署全过程、业务通知全过程的全程见证。

东兴证券刘嘉玮《基金管理产业：中国公募基金潜力无限》，梳理我国基金管理业的进化史。
截至 2019 年三季度末，包括银行、券商和第三方销售渠道等在内的基金销售机构已经达到 495 家，第三方基金代销机构的数量已百余家。公募基金销售机构的数量已远超基金公司的数量。
归功于超长的牛市周期和完善的养老金制度，美国家庭投资者成为共同基金行业最大的参与群体。截至 2018 年底，有 44%的美国家庭持有美国共同基金份额，在总计 17.71 万亿美元的共同基金中以家庭投资者为主的散户持有 89%的份额。与美国投资者的投资理念不同，我国家庭的投资偏好更倾向于银行存款和理财，投资资产中公募基金占比仅为 4%。
2018 年我国 A 股权益类基金平均换手率约为 305%，中位数达 233%，美国权益类基金的换手率远低于我国，平均换手率只有 66%左右。